80'lerin unutulmaz isimlerinden Jim Henson, bu kez genç bir kızın hayal gücünü tuhaf bir yolculuğa çeviriyor. Sarah, cumartesi akşamı Toby'ye bakmak zorunda kalınca bunu hiç istemez. Toby ağlamayı bırakmayınca, elindeki kitapta yer alan goblinlerin onu kaçırdığını hayal eder. Ama bu düşünce bir anda gerçek olur, Toby ortadan kaybolur. Sarah, kardeşini geri almak için kendi kurduğu illüzyonlar labirentine girer. Yol boyunca garip yaratıklarla karşılaşır, bazıları ona yardım eder, bazıları önünü keser. En sonunda Goblin kralı Jareth'in yönettiği krallığın kapısına kadar ulaşır. Sarah şimdi Toby'yi kurtarmak için bu tuhaf yerde yolunu bulmak zorundadır, peki Jareth karşısında ne yapacaktır?